卢森堡金融业监督委员会（Commission de Surveillance du Secteur Financier，简称 CSSF；汇合作平台简称 CFFS）成立于 1998 年 12 月 23 日，是卢森堡独立的金融监管机构，负责监管卢森堡境内的银行、投资基金、投资公司、电子货币机构、支付机构等。

卢森堡是全球第二大基金管理中心（仅次于美国），管理资产规模超 5 万亿欧元，CSSF 因此具有全球性影响力。CSSF 是欧洲银行管理局（EBA）和欧洲证券和市场管理局（ESMA）核心成员，监管标准严格遵循欧盟 MiFID II、UCITS、AIFMD 等指令。卢森堡金融业贡献全国 GDP 约 25%，监管态度审慎稳健。

CSSF 发放的金融服务牌照（依据《1993 年金融业法》）：

• 信贷机构（Credit Institution）：通用银行牌照，最低资本 €8,700,000
• 投资公司（Investment Firm / PSF）：MiFID II 投资服务牌照，根据业务类型资本要求 €50,000-€730,000
• UCITS 基金管理公司：可销往欧盟全境的零售基金
• AIFM（另类投资基金管理人）：对冲基金、私募股权基金管理
• 电子货币机构 / 支付机构：电子钱包、支付网关

EU Passport：CSSF 持牌机构可凭通行证在欧盟全境开展业务。

CSSF 为投资者提供的保护：

• 客户资金隔离：所有持牌机构必须将客户资金与公司资金严格隔离
• 存款保证基金（FGDL）：银行存款每人最高赔偿 €100,000
• 投资者保护机构（SIIL）：投资公司破产时每人最高赔偿 €20,000
• ESMA 杠杆限制：主要外汇 1:30、次要 1:20、加密货币 1:2 等
• 负余额保护：零售客户强制实施
• 金融监察员：CSSF 内设的免费调解机构

维权渠道：① 经纪商内部投诉（30 天回复）；② 提交至 CSSF 金融监察员（reclamation@cssf.lu）；③ 投资公司破产可向 SIIL 申请赔偿；④ 民事纠纷至卢森堡商事法庭起诉。

CSSF 牌照查询步骤：

1. 访问 CSSF 实体搜索系统：https://searchentities.apps.cssf.lu/search-entities/search
2. 按公司英文/法文名称或 LEI 编号搜索
3. 查询结果核对：
   • Status：Active（有效）/ Withdrawn（注销）
   • Type of entity：Investment Firm / Credit Institution 等
   • Authorized activities：授权服务范围
   • Date of authorization：发牌日期
4. 另可在公开公告（Official Lists）下载 PDF 完整名单